NIIF 5: Activos no corrientes mantenidos para la venta y operaciones discontinuadas — Guía práctica

¿Qué regula la NIIF 5 y por qué es importante?

La NIIF 5: Activos no Corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas establece el tratamiento contable, la medición, la presentación y las revelaciones aplicables cuando una entidad decide recuperar el valor de un activo no corriente o de un grupo de activos principalmente mediante su venta, y no a través de su uso continuado.

En la práctica peruana, esta norma cobra especial relevancia cuando una empresa decide vender un inmueble, una planta, una línea de negocio, una subsidiaria o un conjunto de activos vinculados a una operación que dejará de formar parte del negocio. También es frecuente en procesos de reorganización empresarial, cierre de sucursales, desinversión de unidades no rentables o venta de activos adjudicados.

Desde la perspectiva de auditoría, una mala aplicación de la NIIF 5 puede generar errores materiales en los estados financieros, especialmente en la valuación de activos, el reconocimiento de pérdidas por deterioro, la suspensión de depreciaciones y la presentación separada de operaciones discontinuadas.

Objetivo de la NIIF 5

El objetivo principal de la NIIF 5 es asegurar que:

• Los activos no corrientes mantenidos para la venta se midan al menor entre su importe en libros y su valor razonable menos los costos de venta.
• Se deje de depreciar o amortizar esos activos desde el momento en que cumplen los criterios de clasificación.
• Las operaciones discontinuadas se presenten de forma separada para mejorar la comprensión del desempeño financiero de la entidad.

Esto permite que los usuarios de los estados financieros distingan claramente entre los resultados de las operaciones que continuarán y aquellos vinculados a negocios o activos que serán vendidos o descontinuados.

Alcance de la NIIF 5

La NIIF 5 aplica a activos no corrientes y a grupos enajenables de elementos que se clasifican como mantenidos para la venta. Un grupo enajenable puede incluir activos y pasivos que serán vendidos conjuntamente en una sola transacción.

Sin embargo, existen partidas excluidas de ciertos requerimientos de medición de la norma, porque continúan rigiéndose por otras NIIF. Entre ellas suelen encontrarse algunos activos financieros, activos por impuestos diferidos, activos procedentes de beneficios a empleados y activos biológicos medidos al valor razonable, entre otros supuestos específicos de la norma.

Por ello, antes de aplicar la NIIF 5, es indispensable revisar la naturaleza del activo y verificar si la medición corresponde plenamente a esta norma o si debe complementarse con otras disposiciones contables.

Criterios para clasificar un activo como mantenido para la venta

Un activo no corriente o grupo enajenable se clasifica como mantenido para la venta cuando su importe en libros se recuperará fundamentalmente a través de una transacción de venta y no por su uso continuado.

Para ello, la NIIF 5 exige que se cumplan condiciones específicas. En términos prácticos, no basta con que la gerencia tenga la intención de vender; debe existir un plan real y avanzado.

Condiciones clave de clasificación

• El activo debe estar disponible para su venta inmediata en sus condiciones actuales, sujeto solo a términos usuales y habituales para este tipo de ventas.
• La venta debe ser altamente probable.
• La gerencia apropiada debe haber asumido un compromiso formal con un plan para vender.
• Debe haberse iniciado un programa activo para localizar comprador y completar el plan.
• El activo debe comercializarse a un precio razonable en relación con su valor razonable actual.
• Se espera que la venta se complete dentro de los 12 meses siguientes a la fecha de clasificación, salvo excepciones previstas por la norma.
• Las acciones requeridas para completar el plan deben indicar que es improbable que haya cambios significativos o que el plan sea retirado.

Aspecto clave en auditoría

En una auditoría financiera, no es suficiente revisar un acta de directorio donde se aprueba la venta. También debe evaluarse evidencia como:

• Contrato con corredor inmobiliario o agente de ventas.
• Publicación activa del activo en el mercado.
• Valorizaciones independientes.
• Negociaciones con potenciales compradores.
• Correspondencia con bancos, asesores legales o inversionistas.

Si la empresa no puede demostrar estos elementos, podría no corresponder la clasificación bajo NIIF 5.

Medición inicial y posterior según la NIIF 5

Una vez clasificado como mantenido para la venta, el activo o grupo enajenable debe medirse al menor entre:

• Su importe en libros, y
• Su valor razonable menos los costos de venta.

Los costos de venta incluyen aquellos directamente atribuibles a la disposición del activo, como comisiones, gastos legales, tributos vinculados a la transacción y otros costos incrementales. No incluyen costos financieros ni impuesto a las ganancias.

Suspensión de depreciación y amortización

Desde que un activo se clasifica como mantenido para la venta, deja de depreciarse o amortizarse. Esto es uno de los errores más frecuentes en empresas peruanas: continúan depreciando inmuebles, maquinaria o vehículos aun cuando ya fueron correctamente clasificados bajo NIIF 5.

Reconocimiento de pérdidas por deterioro

Si el valor razonable menos costos de venta es menor que el importe en libros, la diferencia se reconoce como una pérdida por deterioro en resultados.

Posteriormente, si el valor razonable menos costos de venta aumenta, puede reconocerse una ganancia por reversión, pero con límites: no se puede exceder la pérdida por deterioro acumulada previamente reconocida bajo esta NIIF o bajo la NIC 36: Deterioro del Valor de los Activos, según corresponda.

Tabla comparativa: activo en uso vs activo mantenido para la venta

¿Qué es una operación discontinuada?

La NIIF 5 define una operación discontinuada como un componente de la entidad que ha sido dispuesto o clasificado como mantenido para la venta, y que:

• Representa una línea de negocio o área geográfica de operaciones que es significativa y separada,
• Forma parte de un plan único coordinado para disponer de una línea de negocio o área geográfica significativa y separada, o
• Es una subsidiaria adquirida exclusivamente con la finalidad de revenderla.

La clave aquí es que se trata de un componente identificable cuyas operaciones y flujos de efectivo pueden distinguirse claramente del resto de la entidad.

Ejemplos frecuentes en Perú

• Una empresa industrial en Lima vende por completo su división de envases plásticos ubicada en Arequipa.
• Una cadena comercial cierra y vende toda su operación en la zona oriente del país.
• Una ONG internacional cesa un programa financiado por cooperación externa que operaba de manera separada y con reportes propios.

Presentación en los estados financieros

Estado de situación financiera

Los activos clasificados como mantenidos para la venta deben presentarse por separado de otros activos en el estado de situación financiera. Si se trata de un grupo enajenable, también los pasivos asociados deben mostrarse por separado.

Esta presentación separada mejora la transparencia y permite a bancos, donantes, inversionistas y otros usuarios identificar activos cuya recuperación no provendrá del uso normal del negocio.

Estado del resultado integral

El resultado después de impuestos de una operación discontinuada debe presentarse en una sola línea separada, incluyendo:

• El resultado después de impuestos de la operación discontinuada, y
• La ganancia o pérdida después de impuestos reconocida por la medición a valor razonable menos costos de venta o por la disposición del activo o grupo enajenable.

Además, la entidad debe revelar un desglose del importe, ya sea en el estado del resultado integral o en las notas.

Revelaciones requeridas por la NIIF 5

Las revelaciones son fundamentales para que los estados financieros sean comprensibles. Entre las más relevantes se incluyen:

• Descripción del activo no corriente o grupo enajenable.
• Descripción de los hechos y circunstancias de la venta esperada o concretada.
• Forma y momento esperado de la disposición.
• Ganancias o pérdidas reconocidas por medición o venta.
• Segmento en el que se presenta el activo o la operación, si aplica.

En auditoría, la falta de revelaciones suele ser un hallazgo recurrente, especialmente en empresas medianas que sí ajustan la medición, pero no explican adecuadamente el contexto de la transacción.

Interacción con otras normas contables

La aplicación de la NIIF 5 suele relacionarse con otras normas. Entre las más importantes están:

• NIC 16: Propiedades, Planta y Equipo, cuando el activo mantenido para la venta es un inmueble, maquinaria o equipo.
• NIC 36: Deterioro del Valor de los Activos, para evaluar deterioro antes de la clasificación y en aspectos complementarios.
• NIIF 13: Medición del Valor Razonable, para determinar adecuadamente el valor razonable.
• NIC 1: Presentación de Estados Financieros, respecto a la presentación separada y revelaciones generales.
• NIIF 10: Estados Financieros Consolidados, cuando la venta involucra subsidiarias o componentes del grupo económico.

En la práctica, el correcto juicio profesional depende de analizar estas normas de manera integrada y no de forma aislada.

Ejemplo práctico: venta de un local comercial en Lima

Una empresa comercial en Lima tiene un local registrado en libros por S/ 1,250,000. En noviembre, el directorio aprueba formalmente su venta porque la operación se trasladará a un centro logístico arrendado. La empresa contrata a una inmobiliaria, publica el inmueble en el mercado y espera venderlo dentro de 8 meses.

Una tasación independiente determina que el valor razonable es de S/ 1,180,000 y los costos de venta estimados ascienden a S/ 30,000.

Análisis

• Importe en libros: S/ 1,250,000
• Valor razonable menos costos de venta: S/ 1,150,000

Como el menor importe es S/ 1,150,000, la empresa debe reconocer una pérdida por deterioro de S/ 100,000.

Adicionalmente:

• El local debe reclasificarse como activo no corriente mantenido para la venta.
• Debe suspenderse la depreciación desde la fecha de clasificación.
• Debe revelarse la naturaleza de la venta y el efecto en resultados.

Ejemplo práctico: operación discontinuada en una empresa industrial

Una empresa manufacturera con operaciones en Lima, Trujillo y Arequipa decide vender toda su división textil en Arequipa, la cual genera flujos de efectivo identificables y cuenta con activos, personal, inventarios y pasivos propios. La división representa el 22% de los ingresos consolidados.

La gerencia aprueba un plan formal de venta, inicia negociaciones con inversionistas y espera cerrar la operación en 10 meses. La división cumple los criterios de disponibilidad inmediata y alta probabilidad de venta.

Tratamiento contable

• Los activos y pasivos de la división se presentan por separado como grupo enajenable mantenido para la venta.
• La división puede calificar como operación discontinuada por tratarse de una línea de negocio significativa y separada.
• El resultado neto después de impuestos de esa división debe presentarse separadamente en el estado de resultados.

Este tratamiento mejora la lectura del desempeño del negocio remanente y evita que los usuarios interpreten como recurrentes resultados que ya no formarán parte de la empresa en el futuro.

Errores frecuentes en la aplicación de la NIIF 5

Enfoque de auditoría y control interno

Desde la experiencia en auditoría financiera en Perú, recomendamos que las empresas implementen controles específicos cuando evalúan activos para la venta:

• Aprobación formal por directorio o gerencia con evidencia documentada.
• Valorización independiente del activo o negocio.
• Matriz de seguimiento del proceso de venta.
• Evaluación legal y tributaria de la transacción.
• Revisión periódica de la probabilidad de venta dentro de los 12 meses.
• Conciliación entre contabilidad, gerencia legal y gerencia financiera.

Este punto es especialmente relevante en empresas familiares, constructoras, entidades sin fines de lucro y grupos empresariales donde las decisiones de venta pueden adelantarse operativamente, pero formalizarse contablemente de manera tardía.

Consideraciones tributarias en Perú

Aunque la NIIF 5 regula el tratamiento contable, es importante recordar que la clasificación como mantenido para la venta no determina por sí sola el tratamiento tributario. En Perú, la renta gravada y el momento de reconocimiento tributario dependerán de la naturaleza de la operación y de lo dispuesto por la Ley del Impuesto a la Renta, aprobada por el Decreto Supremo N.° 179-2004-EF.

Por ejemplo, la venta de un inmueble o de activos fijos puede generar efectos en la determinación de la renta neta empresarial bajo las reglas generales de la ley. Asimismo, para efectos del IGV, debe analizarse si la operación se encuentra gravada según el Texto Único Ordenado de la Ley del IGV e ISC, aprobado por el Decreto Supremo N.° 055-99-EF, considerando la naturaleza del bien y la operación.

En ese contexto, la contabilidad bajo NIIF debe conciliarse con la base tributaria para evitar contingencias frente a SUNAT.

Base legal peruana relevante

En el ámbito societario y de responsabilidad de la administración, la decisión de vender activos significativos o líneas de negocio debe evaluarse también a la luz de la Ley General de Sociedades, Ley N.° 26887. Dependiendo de la magnitud de la operación, pueden ser relevantes:

• Artículo 115, sobre competencia de la junta general.
• Artículo 190, sobre atribuciones del directorio.
• Artículo 221, respecto a la preparación de estados financieros y memoria.

La revisión legal es importante porque, en una auditoría, la validez y oportunidad de la aprobación corporativa puede impactar la conclusión sobre si la venta era realmente altamente probable al cierre del periodo.

Buenas prácticas para aplicar correctamente la NIIF 5

• Definir una política contable clara para reclasificaciones por venta.
• Solicitar tasaciones actualizadas y técnicamente sustentadas.
• Documentar costos de venta estimados con base realista.
• Coordinar entre contabilidad, legal, operaciones y gerencia general.
• Evaluar si la venta constituye solo una disposición de activo o una operación discontinuada.
• Revisar las revelaciones antes del cierre anual y en estados financieros intermedios.

Conclusión

La NIIF 5: Activos no Corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas es una norma clave para reflejar adecuadamente decisiones de desinversión, reorganización y cierre de operaciones. Su correcta aplicación exige mucho más que una intención de venta: requiere evidencia concreta, medición adecuada, suspensión de depreciación, presentación separada y revelaciones suficientes.

En el contexto peruano, donde muchas empresas venden inmuebles, líneas de negocio o unidades no rentables como parte de su estrategia financiera, aplicar bien la NIIF 5 ayuda a mejorar la transparencia de los estados financieros y a reducir observaciones de auditoría, contingencias tributarias y errores de presentación.

Si su empresa necesita evaluar la clasificación de activos mantenidos para la venta, determinar si existe una operación discontinuada o revisar el impacto contable y tributario de una desinversión, en Carlos Lingan & Asociados S.C. podemos ayudarle. Para consultas especializadas, escríbanos a auditor@carloslingan.pe.